退休账户拿到税收优惠，是用一个承诺换来的。优惠是实实在在的。承诺则是：这笔钱要一直放着不动，直到你 59½ 岁。
提前毁约，政府就来收账。你要为取出的这笔钱交普通所得税，这笔税其实早晚都要交，但在这之上还要再加 10% 的罚金。
假设一个人处在 22% 的联邦税率档，也就是他收入最上面那一层按 22% 征税。取出 $20,000 之后是这样的：
联邦所得税：$4,400
提前取款罚金：$2,000
州所得税，如果你所在的州征收：往往还要再去掉 $1,000 或更多
你需要 $20,000，最后进到银行账户的大约是 $12,600。想真的拿到 $20,000，你得取出接近 $31,000。
而这还低估了代价，因为真正的损失是复利。复利的意思是，你的投资收益会再生出收益，长期增长几乎全部来自这里。那 $20,000 如果放着不动 30 年，按 7% 的平均回报算，会变成大约 $152,000。这次取款的代价不只是 $7,400 的税和罚金，那 $152,000 也一起没了。
确实存在的那些例外
10% 的罚金有一长串例外情形。但要看仔细：这些例外只免罚金。从税前账户里取出来的钱，所得税照样要交。
有些例外对 401(k) 退休账户和 IRA（个人退休账户）都适用：
完全且永久的伤残
账户持有人身故，由受益人取款
超过你收入某个百分比门槛的、未获报销的医疗费用
IRS（美国国税局）对该账户的强制扣缴
符合条件的生育或收养，每个孩子最多 $5,000
罹患绝症
联邦宣布的灾害，最多 $22,000
家暴受害者取款，上限取“按通胀调整的封顶金额”和“账户余额的一半”里较低的那个
$1,000 的个人紧急开支取款，每年一次；除非你把上一笔还回去，否则接下来三年里不能再取第二笔
有些例外只适用于 IRA，也就是你自己去开、而不是通过雇主开的那类账户：
符合条件的高等教育费用
首次购房，一生累计最多 $10,000
失业期间的医疗保险保费
还有两个特殊机制，值得单独讲。
55 岁规则
如果你在年满 55 岁的那个日历年之内或之后离职，就可以从这家雇主的 401(k) 里取钱，不用交那 10% 的罚金。警察、消防员这类公共安全从业人员，50 岁就可以。
有两个限制常被忽略。它只适用于你刚离开的那份工作的计划，不适用于更早雇主的计划，也不适用于 IRA。而且把那个 401(k) 转存进 IRA，这个选项就没了，因为 55 岁规则是 401(k) 的条款。打算 56 岁退休的人，在合并账户之前得想清楚。
实质均等定期取款
有时候会写成 72(t)，取自税法的条款编号。它让你在任何年龄都能免罚金取款，前提是你要接受一个固定的取款安排：每年取出的金额实质均等，并且按 IRS 的规则计算。
这个承诺就是坑所在。你必须坚持五年，或者一直到 59½ 岁，取两者中更长的那个。45 岁开始的人，等于被锁住将近十五年。一旦偏离这个安排，罚金会追溯适用到你此前取过的每一笔。
对提前退休的人来说，这是一个真正有用的工具；对只是想解决一时资金周转的人来说，这是个坏主意。
401(k) 贷款是另一回事
很多公司计划允许你从余额里借钱，而不是取钱，额度一般是已归属余额的 50% 或 $50,000，取较低的那个。你在大约五年里连本带息还给自己，只要按时还清，就没有税，也没有罚金。
听上去这在任何方面都优于取款，多数情况下也确实是，但有三件事让它没有看上去那么好。
在你还款的这段时间里，借出去的钱是离开市场的，复利也就停了。你用税后的钱还进一个将来取出时还要再交一次税的账户。还有，如果你离职，多数计划会要求你很快还清全部余额，到那时没还上的部分就转成一次取款，税和 10% 的罚金一并跟上。
作为应急手段，贷款比取款好。但两者都比不上一笔应急基金。
罗斯 (Roth) 账户才是真正的例外
有一个地方，提前动用是设计好的，而不是要罚你的。
在罗斯 IRA 里，你缴进去的是已经交过税的钱。正因为这样，你随时可以把自己缴进去的本金取出来，理由不限，不交税也不罚款。增长的部分不行。只有你投进去的那部分可以。
三年里缴进去 $18,000，看着它长到 $24,000，那最初的 $18,000 你随时能拿回来。增长出来的 $6,000 则被锁住，直到你满足条件，一般是指账户已经开满五年、并且你至少 59½ 岁。
这让罗斯 IRA 成了一个合理的后备，站在真正的应急基金后面。它不该是你的第一道防线，因为取出去的钱就永久退出了几十年的免税复利，而且想放回去也受年度缴款上限的限制。但对于担心钱被锁死的人来说，它降低了缴款这件事的风险。
更该做的是什么
人们去动退休账户，几乎从来不是因为想动。而是因为碰上一个要 $4,000 才能解决的麻烦，手上却没有 $4,000。
在高收益储蓄账户里放上 3 到 6 个月的开支，几乎能解决所有原本会逼你取款的状况。它的收益比市场低。但它也绝不会让你付出 10% 的罚金、加上所得税、再加上三十年的增长。
如果你已经陷进去了，在动退休账户之前先按这个顺序往下走：应急基金，罗斯 IRA 的本金取款，401(k) 贷款，最后才是困难取款。
总结
在 59½ 岁之前从退休账户取钱，要交普通所得税，还要再加 10% 的罚金，所以取 $20,000 到手可能只剩大约 $12,600，同时还赔上这笔钱几十年的复利。有一长串例外情形可以免掉罚金，但免不掉所得税，包括伤残、大额医疗支出、每年 $1,000 的紧急取款，以及联邦宣布灾害时最多 $22,000。55 岁规则允许你免罚金动用 55 岁或之后离职时那份工作的计划，但把这份计划转存进 IRA，这个选项就没了。罗斯 IRA 的本金部分随时都能取出来，不交税也不罚款，这让罗斯成了一个合理的后备，站在真正的应急基金后面。
